Anbang prestáva hľadať Starwood

Anonim

Preskočenie pre Starwood je u konca.

Čínska spoločnosť Anbang Insurance Group odišla od svojich plánov kúpiť spoločnosť Starwood Hotels & Resorts Worldwide "ako výsledok posúdenia trhu", prekvapivý krok, ktorý prichádza iba dva dni po tom, ako spoločnosť Anbang predložila hotelovej spoločnosti revidovanú ponuku vo výške 13, 9 miliárd dolárov,,

Anbang, ktorý sa pridali ďalšími investormi do svojho konzorcia, zvýšil ponuku v utorok, aby zaplatil 82, 75 dolárov v hotovosti za akciu spoločnosti Starwood, čím získal konkurenčnú ponuku od spoločnosti Marriott International.

Keďže spoločnosť Anbang už nekonkuruje, spoločnosť Marriott plánuje pokračovať v dokončení dohody, aby získala svojho súpera, aby vytvorila najväčšieho hotelového operátora na svete. Ak spoločnosť Starwood a Marriott dokončia svoje navrhované zlúčenie, kombinovaná spoločnosť bude prevádzkovať alebo franšízovať viac ako 5 500 hotelov s 1, 1 miliónmi miestností na celom svete.

Akcie spoločnosti Starwood, ktorých značky zahŕňajú Westin, Sheraton a W Hotels, klesli o 4, 5% v obchodovaní po hodinách na 79, 70 USD. Marriott klesla o 4, 6% na 67, 92 USD.

"Naša rada je presvedčená, že táto transakcia ponúka pre akcionárov spoločnosti Starwood vynikajúcu hodnotu, " uviedol vo vyhlásení vo štvrtok Bruce Duncan, predseda predstavenstva spoločnosti Starwood.

Vo štvrtok vo štvrtok uviedol generálny riaditeľ spoločnosti Marriott Arne Sorenson, ktorý vyjadril optimizmus, že fúzia bude ukončená do polovice roka 2016. "Fúzia už schválila regulačné preskúmanie v USA a Kanade. Už sme dosiahli značný pokrok v integrácii našich dvoch spoločností, " napísal.

So sídlom v meste Bethesda, Maryland, sa Marriott dohodla v novembri, aby získala Starwood za 12, 2 miliardy dolárov - 2 doláre v hotovosti a 0, 92 vlastných akcií za každú akciu spoločnosti Starwood. Ale dostala sa do konkurencie od spoločnosti Anbang, ktorá agresívne kupovala aktíva v USA a rozširuje svoju pohostinskú činnosť, keďže čínsky cestovný trh rýchlo rastie. Starwood znížil ponuku spoločnosti Marriott 18. marca, aby sa rozhodla pre celú ponuku vo výške 13 miliárd dolárov od spoločnosti Anbang, ktorá sa pohybuje okolo 78 dolárov za akciu spoločnosti Starwood. Skupina investorov spoločnosti Anbang zahŕňala spoločnosti JC Flowers & Co. a Primavera Capital Limited.

Spoločnosť Marriott potom zvýšila svoju ponuku na 13, 3 miliárd dolárov alebo 77, 94 dolárov na akciu spoločnosti Starwood, ktorá má byť zaplatená v hotovosti 21 dolárov a 0, 80 akcií triedy Marriott triedy A bežného akcie pre každú akciu spoločnosti Starwood. Akcionári spoločnosti Starwood budú osobitne dostávať akcie spoločnosti Interval Leisure Group, ktorá súhlasila s kúpou spoločnosti Starwood v oblasti časovo vymedzeného užívania nehnuteľností. Dostávajú 6, 13 akcií ILG za akciu spoločnosti Starwood.

Ako Anbang oslabil svoju ponuku začiatkom tohto týždňa, spoločnosť Marriott odmietla zvýšiť svoju ponukovú cenu, ale zopakovala, že sa zaviazala dokončiť akvizíciu. Marriott tiež vyjadrila pochybnosti, že Anbang by mohol prísť s financovaním kúpiť Starwood. "Akcionári spoločnosti Starwood by mali vážne zvážiť otázku, či konzorcium vedené spoločnosťou Anbang bude schopné uzavrieť navrhovanú transakciu s osobitným dôrazom na istotu financovania konzorcia a načasovanie akýchkoľvek potrebných regulačných schválení, " povedal Marriott vyhlásenie vydané v utorok.

Starwood, ktorého správna rada verejne podporila ponuku spoločnosti Marriott, by dlhovala Marriott v hotovosti v hodnote 450 miliónov dolárov, ak by odstúpila od dohody so spoločnosťou Marriott.